債券基金長(zhǎng)期投資收益率能達(dá)到5%至6%，比銀行理財(cái)?shù)裙潭ㄊ找骖?lèi)產(chǎn)品收益高一些，隨著銀行理財(cái)產(chǎn)品凈值化的改革，債券基金是固收理財(cái)產(chǎn)品很好的替代品，未來(lái)會(huì)有越來(lái)越多的人選擇債券基金作為家庭資產(chǎn)配置的重要組成部分。
什么是債券基金
債券基金，又稱(chēng)為債券型基金，是指專(zhuān)門(mén)投資于債券的基金，它通過(guò)集中眾多投資者的資金，對(duì)債券進(jìn)行組合投資，尋求較為穩(wěn)定的收益。在國(guó)內(nèi)，債券基金的投資對(duì)象主要是國(guó)債、金融債和企業(yè)債。
債券基金都有哪些
第一類(lèi)是純債基金，也叫標(biāo)準(zhǔn)型債券基金。純債基金100%投資于債券，不碰股票。特點(diǎn)是波動(dòng)小，收益比較穩(wěn)定。
指數(shù)基金之父約翰博格，曾經(jīng)介紹過(guò)一個(gè)估算純債基金長(zhǎng)期收益的方法： 十年期國(guó)債收益率上下浮動(dòng)2%，差不多就是長(zhǎng)期純債基金，接下來(lái)幾年的平均年化收益率。
第二類(lèi)是普通型債券基金，也稱(chēng)作混合型債券基金。這類(lèi)基金80%投資于債券，剩下20%的部分，會(huì)有投資股票的情況。這類(lèi)基金的波動(dòng)型比純債基金更高一些，收益也高一些。
第三類(lèi)是可轉(zhuǎn)債基金，可轉(zhuǎn)債也是債券，但能在一定條件下轉(zhuǎn)換成該公司的股票，具有股債雙重性。主要投資可轉(zhuǎn)債的可轉(zhuǎn)債基金，波動(dòng)性跟股票類(lèi)似，收益較高。
我們需要配置多少債券基金
這里就給大家介紹一個(gè)常用的，很好用的分配方式，就是目標(biāo)生命周期法。 這個(gè)方法很簡(jiǎn)單，就是用100減去年齡，投資到股票類(lèi)資產(chǎn)上，剩下的分配到債券資產(chǎn)上。
就這么簡(jiǎn)單。
計(jì)算方法雖然簡(jiǎn)單，但是效果還是很好的。
這種目標(biāo)生命周期法，通常是以家庭為單位的，算一個(gè)平均年齡。
另外計(jì)算的時(shí)候，可以不把未成年人考慮在內(nèi)。要不然剛生一個(gè)娃，整個(gè)家庭的平均年齡就被拉下去了，通常成年之后才算進(jìn)去。
如何判斷債券基金的投資機(jī)會(huì)？
債券基金投資相對(duì)還是比較簡(jiǎn)單的，我們只要記住下面這個(gè)公式就能很好的把握了，即利率=利息/價(jià)格，利息通常一段時(shí)間內(nèi)是不變的。所以利率和債券的價(jià)格是成反比的，也即是負(fù)相關(guān)。當(dāng)利率處于高位時(shí)債券價(jià)格較低，此時(shí)比較適合投資債券型基金。
利率的高低我們可以參考十年期國(guó)債的收益率，在我們公眾號(hào)每周公布的指數(shù)估值表里就有十年期國(guó)債收益率的數(shù)據(jù)，可以經(jīng)常關(guān)注一下。通常在十年期國(guó)債收益率高于3.5%的時(shí)候配置純債基金的性價(jià)比會(huì)更高。
以上就是我們分享的關(guān)于債券基金的理財(cái)知識(shí)，債券基金可以替代銀行理財(cái)，當(dāng)股市處于高位沒(méi)有好的機(jī)會(huì)時(shí)，也可以選擇債券基金過(guò)度一下。
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